潘功胜：支持创新丰富人民币金融产品

第１２届陆家嘴论坛今日在上海开幕，人民银行副行长、国家外汇管理局局长潘 功胜通过视频连线发表演讲。 潘功胜在演讲时表示，近年来，特别是新冠肺炎疫情发生以来，全球经济金融格 局正在发生深刻的变化，上海建设更具影响力的国际金融中心面临着新的机遇和挑战 。人民银行、国家外汇局将一如既往地支持、配合上海国际金融中心建设，与上海市 委市政府、相关部门、市场机构继续共同努力，推动上海国际金融中心建设再上新台 阶。 他指出，人民银行、国家外汇局将支持上海发挥人民币资产发行和交易中心的独 特优势，创新丰富人民币金融产品，拓展人民币金融市场的深度和广度，满足全球各 类投资者的投融资需求。下一步，将继续支持上海优化多渠道开放布局，同时顺应市 场需求，积极扩大在岸市场的对外开放，持续推动在岸市场和离岸市场共同繁荣发展 。 他表示，人民银行、国家外汇局将继续支持上海率先实施更高水平的资本项目对 外开放。同时，我们也将完善外汇市场“宏观审慎＋微观监管”两位一体管理框架， 健全“反洗钱、反恐怖融资、反逃税”审查机制，做到对外开放和风险防控一体推进 。 以下为演讲全文： 潘功胜：大家上午好！很高兴参加本次陆家嘴论坛。刚才国务院副总理刘鹤同志 发表了重要讲话，明确了进一步推动上海国际金融中心建设、推动金融市场改革开放 的宏观思路和总体框架。２００９年，中央、国务院明确提出要把上海建设成为与我 国经济实力相匹配、与人民币国际地位相适应的国际金融中心。也是在这一年，跨境 贸易人民币结算试点在上海率先启动，人民币国际化正式起航。可以说，上海国际金 融中心建设与人民币国际化一同起步、并肩前行。十余年来，人民币已成功加入国际 货币基金组织ＳＤＲ货币篮子，上海国际金融中心建设也取得了重大进展。 上海已拥有了比较完备的金融要素市场。人民币金融资产种类齐全、交易活跃， 多项重要交易指标位居全球前列。上海已聚集了比较健全、具有较高国际化水平的金 融机构业态。特别是，国际性、总部型、功能性金融机构不断增加。上海已成为人民 币国际化的重要枢纽，始终处于金融对外开放的最前沿。在境内外市场互联互通方面 ，“债券通”、“沪港通”、“沪伦通”等均通过上海联结。在人民币国际化方面， 上海市跨境人民币结算量占全国的比重已经超过５０％；在沪世界５００强企业跨境 人民币结算量已超过外币结算量，人民币成为在沪跨国企业的首选跨境结算币种。 各位来宾！近年来，特别是新冠肺炎疫情发生以来，全球经济金融格局正在发生 深刻的变化，上海建设更具影响力的国际金融中心面临着新的机遇和挑战。人民银行 、国家外汇局将一如既往地支持、配合上海国际金融中心建设，与上海市委市政府、 相关部门、市场机构继续共同努力，推动上海国际金融中心建设再上新台阶。在此我 谈几点看法，供大家参考。 一是坚持上海在全球金融中心竞争中的基本定位，建设以人民币金融资产为基础 的金融中心。随着我国经济金融实力持续增强，人民币作为国际支付、计价、交易、 储备货币的地位不断提升，全球范围配置人民币资产的需求迅速增加，金融中心的国 际辐射效应不断增强。目前，我国债券和股票市场规模全球第二，超过１６０万亿元 ，已纳入多个主流国际指数。国际机构配置人民币资产已达到６．４万亿元，并以年 均超过２０％的速度增长，尤其是境外投资者持有境内人民币债券资产近年来以年均 近４０％的速度增长。下一步，人民银行、国家外汇局将支持上海发挥人民币资产发 行和交易中心的独特优势，创新丰富人民币金融产品，拓展人民币金融市场的深度和 广度，满足全球各类投资者的投融资需求。 二是坚持多渠道开放并举，加快推进更高水平的在岸市场开放。我国金融市场采 取渐进式、管道式的开放模式，目前的开放渠道主要有三类。第一类是境内外市场互 联互通，如沪深港通、债券通、沪伦通等，国际投资者通过离岸市场投资境内市场。 第二类是境外投资者直接入市，如ＱＦＩＩ、ＲＱＦＩＩ，以及境外投资者直接进入 银行间债券市场（ＣＩＢＭ）等。第三类是境外金融机构在我国设立商业存在，直接 在境内开展投融资业务。 多渠道并存的开放模式互为补充，较好地满足了境外投资者的需求。其中，第一 类互联互通渠道，目前在开放格局中发挥着重要作用。股票市场方面，沪深港通渠道 下，境外投资者持有股票的市值占境外投资者持有总市值的６０％；债券市场方面， 债券通渠道下，参与机构数量和日均交易量均超过直接入市渠道。 随着人民币金融资产吸引力的日益增强，以及上海国际金融中心的日趋成熟，加 快推动在岸市场开放，将有助于提高交易效率、降低交易成本，有助于提升上海国际 金融中心的资源配置效率和国际辐射效应。近期，人民银行、国家外汇局整合债券市 场投资渠道，取消ＱＦＩＩ、ＲＱＦＩＩ额度管理，扩大ＱＤＬＰ、ＱＦＬＰ试点， 监管机构放开外资金融机构的股比限制，都是扩大在岸市场对外开放的重要举措。下 一步，我们将继续支持上海优化多渠道开放布局，同时顺应市场需求，积极扩大在岸 市场的对外开放，持续推动在岸市场和离岸市场共同繁荣发展。 三是继续推动上海成为金融机构，尤其是财富管理机构、资产管理机构的集聚地 。近年来，我国金融服务业对外开放不断加快，目前银行、证券、基金管理、期货、 人身险等领域的外资股比限制已完全取消。众多外资金融机构，包括全球十大资产管 理机构、全国九成以上外资私募机构等，纷纷选择落户上海。下一步，人民银行、国 家外汇局将推动落实好已出台的各项开放政策，研究推出新的开放举措，如扩大ＱＤ ＬＰ（合格境内有限合伙人制度）、ＱＦＬＰ（合格境外有限合伙人制度）规模，探 索私募股权投资基金跨境投融资管理模式，继续支持上海吸引更多全球一流机构落户 ，助推上海发展成为全球重要的财富管理、资产管理市场。 四是建设与国际接轨的法治和规则环境。高水平的法治和规则环境是国际金融中 心建设的基础和保障，法律法规及政策的完善程度、透明性及可预期性，是市场参与 者信心的关键。结合上海国际金融中心建设实际需要，人民银行、国家外汇局会同相 关部门，支持上海在金融法律和规则体系方面，如证券名义持有和多级托管制度、结 算交收方式、信息披露、会计准则、投资者保护，金融违法行为处罚，更多地在上海 先行先试，加快高水平金融法律的供给，加快与国际接轨，形成高质量的金融营商环 境。 五是建设高水平的资本项目对外开放。近年来，结合上海自贸区、临港新片区、 上海科创中心等国家战略落地实施，目前我们已经在上海实施了高水平的经常项目和 资本项目开放政策，并在外债融资、资产跨境转让、跨境人民币业务办理等方面推出 了一系列创新开放举措，有效提升了上海资本项目开放水平。 下一步，人民银行、国家外汇局将继续支持上海率先实施更高水平的资本项目对 外开放。同时，我们也将完善外汇市场“宏观审慎＋微观监管”两位一体管理框架， 健全“反洗钱、反恐怖融资、反逃税”审查机制，做到对外开放和风险防控一体推进 。 各位来宾，在各方的大力支持和我们的共同努力下，上海一定能成为一个以人民 币金融资产为基础的高水平的国际金融中心，为推动我国金融改革开放发展、经济高 质量发展发挥更大作用！祝论坛圆满成功，谢谢大家！ [32] \t