疫情对全球保险业带来哪些影响

根据世卫组织最新实时统计数据，截至欧洲中部夏令时间７月２０日１５时３７ 分（北京时间７月２０日２１时３７分），全球累计新冠肺炎确诊病例１４３４８８ ５８例，累计死亡病例６０３６９１例。全球疫情形势不容乐观。 疫情发生后，各行各业都受到不同程度的影响，保险业也不例外，海外保险业普 遍承受着较大冲击。 海外保险业赔付压力加大 海外疫情的蔓延对各国保险业带来了不同程度的影响。具体到险种来看，对寿险 业来说，目前，对于病死率、感染人数比例均相对较高的国家而言，如比利时、 意 大利、西班牙等，其寿险行业的身故赔付的压力较大。 对健康险来说，各国采取政策不同，但多数国家相关的健康险赔付规模持续扩大 。例如，美国国会３月通过联邦法案，要求对于ＦＤＡ批准的疫情检测，健康保险公 司应该免除保险中包括固定费用、自付费用和免赔额的分摊费用。并对与疫情测试相 关的远程医疗服务、直接就诊以及急诊中心和急诊室就诊，保险公司也应免除费用分 摊。根据加州全保的研究报告预测，全美范围内，２０２０年年内商业保险市场中与 疫情相关的检测、治疗等费用将在３４０亿美元至２５１０亿美元之间。另外，韩国 保健福祉部也发布了新冠肺炎治疗补助指南，规定从隔离到检疫、确诊、病房、用药 、使用医疗设备等将通过医保报销，不足部分将由韩国中央政府、地方政府、保险公 司来共同分担。与疫情相关的赔付支出整体的明显上升将给健康险公司造成一定影响 。 旅游险也是此次全球疫情中赔付支出额度较大的险种。根据英国保险协会最新的 数据估计，英国旅游保险公司将支付２．７５亿英镑，并处理４０万项取消索赔，这 是全英保险行业索赔和赔偿金额的创纪录水平。对于许多团体旅行活动取消所导致的 赔付，保险行业由于赔付支出提升而导致的风险暴露点将更多，小型保险公司的压力 也更大。有报告显示，由于旅客数量的骤降，航空业也可能向保险航空保险公司寻求 一定的保费返还，这都将对相关保险公司产生一定程度的负面影响。 Ｓｉｇｍａ报告：预计全球保费下降３％ 从宏观经济环境来看，全球保险业正处在一个较为严苛的生存环境中。疫情引发 的经济放缓导致失业率上升，将最直接地打击团体业务，特别是年金和身故险产品。 居家隔离也将拖累个人新增寿险业务。股市波动剧烈、低利率以及经济衰退带来的负 面收入效应，将降低对新储蓄业务的需求。暂停支付保费或保单解约令局面雪上加霜 。 具体来看，在投资端，为应对疫情，有的国家央行将利率下调至有效利率下限， 维持接近于零甚至负值的利率水平，长期的极低利率环境是全球保险公司所要面对的 。在这种环境下，长期负债的现值持续上升，使得投资决策更加困难，也可能会削弱 保险公司、再保险公司的偿付能力。在承保端，由于违约率上升和评级下调，企业信 贷通常受到经济衰退的不利影响，违约和破产数量增加导致信用和保证险业务可能出 现赔付上升。 在疫情暴发前，全球保费正稳步增长，但危机使得今年的保险需求大幅下滑。近 日，瑞士再保险瑞再研究院发布的最新一期ｓｉｇｍａ报告显示，肺炎疫情将引发有 史以来最严重的经济衰退，预计２０２０年全球国内生产总值的下降也将导致保险需 求大幅下降，其中对寿险的影响超过非寿险。但总体来看，瑞再研究院预计保险业将 安然渡过这场为期可能短暂的衰退，并随着经济步入更持久的复苏，保费增长率将回 升。 按细分领域划分，相较于非寿险业，疫情对寿险业的冲击更大。对于寿险业来说 ，由于失业增加和收入下降将冲击团体和个人储蓄业务需求，２０２０年的全球经济 衰退将制约储蓄型寿险的销售额，保障业务可能面临新冠疫情相关的超常赔付。再加 上权益市场波动加剧和固定收益证券的信贷质素显著恶化，可能使寿险公司的偿付能 力和资本水平面临更大压力。因此，瑞再研究院预计疫情危机将使今明两年的全球寿 险保费增长率下降４．５个百分点，市场保费总额减少１．５％。 对非寿险领域，疫情造成今年上半年的经济活动大幅减少，从而将抑制全球非寿 险保费增长。在利率好转和经济复苏的支持下，商业财险与意外险业务将引领非寿险 市场在２０２１年反弹。总体而言，瑞再研究院预计今年全球非寿险市场将萎缩０． １％，而个人意外与健康险将保持稳定，预计疫情将导致非寿险保费增长率回落１． １个百分点。特别是车险、贸易险和旅行险等将可能受到重创，而商业财产与意外险 业务将是反弹的主要动力。 总体来看，疫情不仅遏制保险的需求，全球保险公司正在经历或预期经历更多新 冠疫情相关的索赔。例如，日前提供全球性咨询、保险经纪和解决方案的韦莱韬悦估 计美国和英国（包括伦敦市场）的保险索赔额在１００亿美元至１４００亿美元之 间（分别为乐观至非常悲观），仅这些市场的索赔比率就高达１８％。另外，尽管市 场已从早先的低位回升，保险公司的股票和另类资产也损失惨重。多项因素相加降低 了保险供给。２０２０年，大部分险种的增长都将放缓，但放缓程度有所不同。瑞再 研究院估计新冠疫情将使全球保费增长回落约３个百分点。到２０２１年底，保费总 额将恢复到疫情暴发前的水平。 长远来看，疫情的冲击也可能会加速经营模式的转变。例如全球供应链、产业链 正在重塑以减轻未来的业务中断风险。虽然供应链冗余、近岸外包和回流会增加成本 ，但这些变化也将为新生产设施所在国家提供保险增长机会，从而在财产险、工程险 和保证保险领域产生新的增长点。 同时，随着风险意识增强，全球各行业和客户群体对保险价值的认识也随之提升 ，这将会提高人们对相关金融风险的总体意识，并引发新保障产品的创新。 除此之外，行业数字化转型正在加速。全球“封闭”和实施社交距离等措施显现 出数字化在保险价值链各个环节中的重要性和价值。这使得保险的分销模式以及核保 方式必须数字化，以实现持续销售，并在出行受限的环境中继续结算索赔。 保险经营数字化进程加快 受疫情影响，保险公司对科技投入迅速拉高，线上化程度加速已是不争的事实。 多数保险公司开始进行线上展业、远程办公，购置远程运营设备、支持维护相关的数 字设备系统，对员工加强线上培训。 日前，众安金融科技研究院发布的《危中寻机，海外保险业疫情影响及应对分析 》中也指出，保险业数字化进程正在加速。报告认为，从供给侧来看，保险业数字化 转型需要不同类型的参与主体齐头并进，才能加速稳健完成行业的升级迭代。 相较而言，头部保险机构应以协同方式带动周边参与者进行融合创新，不断积累 科技转化的实践经验，以点带面逐步推动上下游产业链的全面数字化转型；中小型保 险机构则可以更为便利且经济地整合外部技术资源。另外，互联网保险公司在新兴技 术的快速跟进、落地实践上则具有灵活的优势，将成为行业探索新兴技术、新颖模式 ，激活行业创新活力的助推器。 近日，赛讯咨询公司公开的一份对保险公司首席信息官（ＣＩＯ）的调研显示， ６７％的大型保险公司ＣＩＯ表示，已经在疫情暴发之后开始调整和增加公司在ＩＴ 方面投入的预算力度，仅有８％的大型保险公司ＣＩＯ反馈不会在２０２０年增加Ｉ Ｔ方面的预算。从数据来看，尽管疫情暴发前，海外保险业已开始线上化转型，但疫 情确实倒逼保险业加速这一进程，对行业来说既是机遇也是挑战。 [32] \t